نوامبر 2000 نامه به ویراستار

ویراستار ،

من از ذکر کار تجمع/توزیع من در مقاله سپتامبر 2000 توسط کارل Ehrlich ("استفاده از نوسان سازها با حجم متعادل") قدردانی می کنم. در حالی که جو گرانویل مطمئناً ایده حجم متعادل ، اولین اشاره به این تکنیک ، نام خود تکنیک را محبوب کرد و اضافه کردن و تفریق واقعی حجم هر روز در یک دوره توسط دو آقایان به نام وودز و وینگولیا انجام شداواخر دهه 1940. آنها همچنین نامه مشاوره ای داشتند که در آن نمونه هایی را نشان می دادند. دیوید بوستیان همچنین با کار خود که در سالهای 1966-67 انجام شد ، به این مفهوم افزود.

لری ویلیامز

با تشکر از شما برای تنظیم مستقیم رکورد. ما با ساختن گذشته به پیشرفت می رسیم ، و مهم است که به جایی که موعد مقرر است اعتبار دهید.- ویرایشگر

به سادگی فوق العاده

من مشترک جدید S& C هستم. این به سادگی خارق العاده است: مقالات واضح و درگیر هستند. تصاویر خنده دار و مفید هستند. نمودارهای بزرگ واقعاً به من کمک می کند تا تجزیه و تحلیل فنی سهام و کالاها را درک کنم. نمودارهای شما بهتر از هزار کلمه است.

توجه داشته باشید از پایین

با تشکر از یک انتشار عالیدر اینجا در استرالیا ، ما باید چند ماه صبر کنیم تا جادوگر به روزنامه های روزنامه ها ضربه بزند ، اما ارزش انتظار را دارد!

پیتر جی. دایک ، از طریق پست الکترونیکی

تقویت پاپ تصادفی با استفاده از RSI

من با مفاهیم مقاله دیوید استکللر در مورد پاپ های تصادفی ("Trading Stochastic Pops" ، S& C ، اوت 2000) فریب خورده ام و معتقدم که متوجه پدیده دیگری شدم که به نظر می رسید از احتمال وقوع پاپ پشتیبانی می کند.

چیزی که من متوجه شدم سهام با RSI بین 45 تا 50 تا 80 و به طور کلی در حال افزایش تمایل به ماندن در رژیم پاپ تصادفی "بیش از حد" داشت. به نظر می رسید که R Si معمولی 14 روزه یا نه روزه برای ارزیابی پاپ کار می کند. من فکر می کنم این نه روز یک چیز بهتر بود ، زیرا کمی پاسخگوتر است. علاوه بر این ، اگر هر یک از پشت سر هم از تصادفی بالاتر از گذشته باشد ، به نظر می رسید نشان می دهد که یک پاپ آینده است.

من فکر می کنم این یک نوع پسوند است که در مورد افزایش یک تصادفی هفتگی است ، زیرا تصادفی و R Si از اصول حرکت مشابه کار می کنند. من فکر کردم که جامعه بازرگانی ممکن است بخواهد سعی کند سیستم تصادفی را با این TIDBIT تقویت کند. من به طور گسترده ای از پشتی یا بررسی این موارد را بررسی نکردم ، اما صرفاً آن را در تعدادی از سهام سهام خود مشاهده کردم که اخیراً خوشبختانه در حال ظهور بوده اند. چند تیک برای بررسی یک CLNF (اواخر ژوئیه تا اوایل اوت) ، MK (آوریل) ، D GX (در آوریل و از ژوئن تا ژوئیه) ، C OCO (ژوئن تا ژوئیه) است.

به مقالات عالی ادامه دهید!

بیل کوک ، از طریق پست الکترونیکی

نوسان ساز را قرار دهید/تماس بگیرید

مقاله آگوست 2000 را در مورد نوسان ساز نسبت Put/Call توسط جان Summa ("نوسان ساز نسبت قرار دادن/تماس برای مشخص کردن شرایط بازار") پیدا کردم. با این حال ، در آن ، نویسنده اظهار داشت ، "نسبت روزانه کل سهام/تماس با ارزش کل ، حجم کل قرار داده شده است که بر اساس کل حجم تماس در همه مبادلات گزینه ها تقسیم می شود."

آیا نویسنده می تواند تأیید کند که وی این داده ها را از "همه گزینه های مبادله" یا چه نمادهایی به وی ارجاع می دهد ، در کجا جمع آوری می کند؟یا آیا نویسنده خود این ارزش ها را از جمع آوری داده های خودش محاسبه می کند؟

وی همچنین به اطلاعات حجم C Boe اشاره می کند ، که می تواند از وب سایت نویسنده ارجاع شود. آیا نمادی برای این وجود دارد ، زیرا من نمی توانم یکی از آنها را پیدا کنم ، یا باید هر روز به صورت دستی در این مقادیر تایپ کنم (که یک کار سخت است و به من اجازه نمی دهد تا نتایج را به راحتی بازگردانم)؟

اندرو تینتون

دن هاگ ، هلند

جانما پاسخ می دهد:

در مقاله ای که من به کل تماس سهام عدالت اشاره می کنم و حجم آن را قرار می دهم ، و داده ها برای جمع آوری از وال استریت ژورنال (روزانه) یا بارون (هفتگی) در دسترس است. داده هایی که من استفاده کردم از آنالیز McMillan (www. optionstrategist. com) خریداری شد ، که دارای خدمات ارائه نسبت های قرار دادن/تماس در کالاها و سهام است. یک مجموعه داده پروکسی خوب ، آمار بازار C Boe (www. cboe. com) است که روزانه دارای حجم جمع و تماس و تماس تلفنی است که می تواند با استفاده از داده های بایگانی شده آنها به صورت دستی جمع شود. تعدادی از خدمات وجود دارد که داده های حجم و تماس با حجم را که یکی از آنها CSI است ، در بسته مزیت ناعادلانه خود می فروشند. این توانایی نمودار و همچنین پرونده های تاریخی را در کلیه بازارهای عمده کالاها فراهم می کند ، نه فقط حجم فقط سهام و حجم تماس.

با توجه به نمادی برای اطلاعات حجم C Boe: هیچ نمادی وجود ندارد. داده های C Boe در http://www. cboe. com/tools/statistics/summeriz. asp در دسترس است ، اما ساخت این سریال از ابتدا کار بسیار خوبی است. خرید داده ها از تجزیه و تحلیل McMillan یا از C Si در http://www. csidata. com/index. html آسانتر و مطمئن تر است.

جریان پول Chaikin

من به دنبال یک نشانگر جریان پول خالص بوده ام ، بنابراین یک نسخه از S& C آگوست 2000 را خریداری کردم تا در مورد نشانگر جریان پول Chaikin ("جریان پول Chaikin" توسط کریستوفر Narcouzi) اطلاعات کسب کنم. مقاله را خواندم و جستجوی خود را شروع کردم. من برخی از قرار دادن را خریداری کردم و متأسفانه سهام همچنان به اوج های جدید می پردازد. همانطور که تحقیقات بیشتری را انجام داده ام ، فهمیدم که جریان پول Chaikin به سختی با جریان واقعی پول مرتبط است.

یک نشانگر جریان پول واقعی تعداد سهام را براساس قیمت در هر تجارت ضرب می کند. سپس حجم "اعتبار" را به جریان پول مثبت یا منفی می دهد. مثبت است اگر قیمتی که در آن معامله می شد ، در یک صعود باشد. اگر قیمت در پایین تر بود ، به جریان پول منفی اعتبار می دهد. در پایان روز ، شما می فهمید که چه چیزی بزرگتر ، مثبت یا منفی پول بوده است ، و این شماره شما برای اینکه آیا پول در آن روز وارد سهام شما شده یا خارج شده است.

جریان پول Chaikin از شماره های بسته شدن استفاده می کند. این صحت مورد نیاز را به شما نمی دهد. این امکان وجود دارد که یک سهام در واقع بتواند پایین تر از روز گذشته باشد و پول هنوز به سهام خود ادامه می داد. جریان پول باید نشان دهد که آیا مردم به سهام که در حال حرکت است علاقه مند هستند یا خیر. نشانگر جریان پول Chaikin بی ارزش نیست ، اما مطمئناً صحت روشی را که من فقط توضیح دادم ندارد.

من نمودارهای بسیار کمی پیدا کرده ام که واگرایی را نشان می دهد و سیگنال خرید/فروش را می دهد. من می نویسم که شکایت نمی کنم بلکه هشدار می دهم که معامله گران با جریان پول (مانند من) به نام نسبتاً فریبنده این شاخص آشنا نیستند. چگونه می توان آن را به عنوان ارزیاب قیمت Chaikin (C VPE) فراخوانی کرد؟آیا می توانید معامله گران ایالات متحده را در جهت یک وب سایت رایگان که به شاخص های واقعی جریان پول می دهد ، اشاره کنید؟با تشکر از سایر مقاله های خوب در آن شماره.

بیل راس ، از طریق پست الکترونیکی

Lazlo Birinyi ، Martin Pring ، Marc Chaikin و دیگران تکنیک هایی را برای اندازه گیری جریان پول ارائه داده اند. هر تکنیک کاربردهای خود را دارد. شاخص های مشابه نامگذاری شده در واقع می توانند باعث سردرگمی شوند ، اما در تجزیه و تحلیل فنی ، تکنیک هایی در طول سال ها توسط بسیاری از افراد مختلف ایجاد شده است. متأسفانه ، نام این تکنیک ها همیشه منحصر به فرد یا مناسب نیست ، و تغییر نام یک شاخص دیرینه آسان نیست ، به طور کلی ، به خصوص پس از شروع کار خود به بسته های نرم افزاری.

جریان پول Chaikin اغلب به عنوان نوسان ساز جریان پول گفته می شود. جریان پول Birinyi معمولاً به عنوان شاخص جریان پول (M FI) گفته می شود ، که نشانگر جریان پول است که به احتمال زیاد در نرم افزار تحلیل فنی پیدا می کنید.

در اینجا مقالاتی که در طول سالها در S& C در مورد مفاهیم جریان پول منتشر کرده ایم آورده شده است:

Ehlers John F. [1993]."ایجاد شاخص ها با فیزیک" ، تجزیه و تحلیل فنی S Tockks & C admentities ، دوره 11: اکتبر. حجم معاملات ضرب شده با تغییر قیمت را می توان به عنوان جریان پول به (برای تغییرات مثبت قیمت) یا خارج از (تغییرات منفی برای) بازار مشاهده کرد. علاوه بر این ، جریان پول هنگامی که بازار در حالت چرخه قرار دارد ، یک ویژگی پیش بینی نظری دارد.

گلدشتاین ، استیون بی. ، و مایکل ن. کان [1988]."تجزیه و تحلیل جریان پول" ، تجزیه و تحلیل فنی S Tockks & Commentities ، دوره 6: فوریه. حجم متعادل یک شاخص مفید است اما هنوز فاقد حساسیت کامل در بازار است. به همین دلیل ، مفهوم جریان پول توسط Lazlo Birinyi در برادران Salomon تهیه شده است. به جای استفاده از هر روز به عنوان یک نقطه مرجع ، جریان پول هر تجارت را تجزیه و تحلیل می کند. و به جای نادیده گرفتن قیمت یا مبلغی که سهام بالا یا پایین است ، جریان پول هر تجارت را با قیمت انجام می دهد. بنابراین ، جریان پول میانگین وزنی معاملات موجود در سهام یا گروهی از سهام است.

گرین ، برایان دی [1994]."در مورد خطوط ، شاخص جریان پول ، و موج الیوت" ، تجزیه و تحلیل فنی S Tockks & C admentsity ، جلد 12: آگوست. با نوار کناری ، "شاخص جریان پول". شاخص جریان پول (MFI) یک شکل با وزن از شاخص قدرت نسبی (RSI) است. M Fi میانگین قیمت امروز را با میانگین قیمت دیروز مقایسه می کند و سپس میانگین قیمت آن را برای محاسبه جریان پول (MF) وزن می کند. نسبت جریان پول مثبت و منفی خلاصه شده و سپس در مقیاس صفر تا 100 عادی می شوند. نوار کناری یک MFI 14 دوره ای ایجاد می کند.

هارتل ، تام [1993]."چشم انتقادی Laszlo Birinyi" ، مصاحبه ، تجزیه و تحلیل فنی S Tockks & C Orderities ، دوره 11: فوریه. با نوار کناری ، "نشانگر جریان پول (MFI)."نشانگر جریان پول بر اساس این مفهوم استوار است که معاملات تک حجم با حجم بزرگ بسیار مهمتر از معاملات به اشتراک گذاری کوچکتر است.

هارتل ، تام [1994]."گپ زدن با مارک Chaikin" ، مصاحبه ، تجزیه و تحلیل فنی S Tockks & C admentities ، جلد 12: ژانویه. با نوار کناری ، "شاخص های Chaikin". پیگیری جریان پول بسیار مهم است."من نشانگر جریان پول را تهیه کردم ، که مبلغ 21 روزه از شاخص تجمع/توزیع روزانه خام است که بر اساس مبلغ 21 روزه حجم تقسیم می شود. به جای محاسبه کل در حال اجرا ، ما به دنبال نوسان ساز جریان پول هستیم."نوار کناری شامل فرمول های متاستاک و تراکم است.

هارتل ، تام [1994]."تجارت یک سهام با استفاده از تجزیه و تحلیل فنی" ، تجزیه و تحلیل فنی S Tockks & C Orderties ، جلد 12: ژوئیه. مفهوم اصلی نشانگر جریان پول Chaikin این است که بازارهای قوی قیمت بسته شدن در قسمت بالای محدوده معاملات روز را دارند و حجم آن در روزهای بالا بیشتر خواهد بود.

پرینگ ، مارتین [1997]."شاخص جریان پول Pring" ، تجزیه و تحلیل فنی S Tockks & C ommentsity ، جلد 15: مه. در اینجا یک تکنیک برای مقایسه بازده در مقاله تجاری سه ماهه با استاندارد و پور 500 ارائه شده است و یک شاخص برای بازار سهام ایجاد می کند.

Quong ، Gene و Avrum Soudack [1989]."حجم وزنه R Si: جریان پول" ، تجزیه و تحلیل فنی S Tockks & C admentities ، جلد 7: مارس. در تلاش برای بهبود R SI ، ما یک شاخص فنی کوتاه مدت به نام شاخص جریان پول ابداع کرده ایم. این شاخص تلاش می کند تا قدرت ورود و خروج از بازار را اندازه گیری کند. هنگامی که قیمت متوسط امروز از قیمت متوسط دیروز بیشتر است ، یک روز بالا یا مثبت برای جریان پول است.

کارگزاری های خارج از کشور

در شماره ژوئیه 2000 شما ، که شامل لیستی از کارگزاری ها ("منبع معامله گران: کارگزاری ها") بود ، B BL از باهاما به عنوان یک کارگزار ذکر شده است که از طریق آن می تواند معاملات را در سهام و آینده قرار دهد. من نمی دانم که آیا شما به طور کلی اطلاعاتی در مورد کارگزاران خارج از کشور دارید. به طور خاص ، آیا سپرده من با یک کارگزار خارج از کشور ایمن است ، زیرا اینها طبق مقررات ایالات متحده اداره نمی شوند؟

گری کاناد ، از طریق ایمیل

برای مشاوره در مورد این موضوع به وب سایت S EC مراجعه کنید. متأسفانه ، ما نمی توانیم در مورد کارگزاران مشاوره کنیم.- سردبیر

مصاحبه طالب

مصاحبه عالی با نسیم ن. طالب. همانطور که در Option Wizard Trading Method تاکید می کنیم، اگرچه ممکن است فقط یک گلوله در شش محفظه هفت تیر وجود داشته باشد و به احتمال کم علاقه مندان رولت روسی آن را دریافت کنند، این یک گلوله بسیار واقعی و بسیار کشنده است! احتمال کم یعنی به ندرت، نه هرگز.

عالی است ادامه دهید.

جان آ. سارکت

گزینه جادوگر

روندهای تطبیقی و نوسانگرها

از مقاله مه 2000 جان اهلرز، "روندها و نوسانگرهای تطبیقی" بسیار سپاسگزارم، مقاله ای که به نظر من بسیار آموزنده بود و در آن اهلرز (یک بار دیگر) رویکرد منحصر به فرد و پیشگام خود را در تحلیل تکنیکال نشان می دهد.

به عنوان یک کاربر متاستوک، کدهای نشانگر موج سینوسی و خط روند آنی را از وب سایت Equis Inteational (Equis. com) دانلود کردم اما متوجه شدم که نتایج تا حدودی گیج کننده بودند. اول، در نمودار نشانگر موج سینوسی، دو نمودار، هر دو هم رنگ و هم عنوان وجود دارد. من نمی توانم رنگ یا ویژگی های یکی از آنها را بدون ظاهر شدن تغییرات روی دیگری تغییر دهم. علاوه بر این، این دو طرح بی معنی به نظر می رسند.

دوم، فرمول اندیکاتور خط روند آنی نیز دو خط را ترسیم می کند که یکی از آنها نشانگر واقعی است و دیگری که نمودار قیمت را نشان می دهد، اگرچه من از رابطه بین این و نمودار قیمت مطمئن نیستم.

ممکن است کمی روشن کنید که مشکل من ممکن است چیست؟مایه شرمساری است که نتوان از این ابزارهای جدید و امیدوارکننده ای که تحلیلگرانی مانند اهلرز اختراع می کنند استفاده کرد.

من مشتاقانه منتظر دریافت شماره بعدی S& C هستم.

دیمیتری دااسکالاکیس

کرت، یونان

لطفاً در مورد کد MetaStock با Equis Inteational تماس بگیرید.-- ویرایشگر

کد نشانگر خط روند و موج سینوسی لحظه ای

من فکر می کنم بهتر است نمودارهای تولید شده توسط TradeStation2000i و MetaStock 6. 52 را برای نشانگر خط روند آنی Ehlers و موج سینوسی مقایسه کنید (مورد بحث در می 2000 S& C). کد MetaStock منتشر شده با خروجی TradeStation مطابقت ندارد. فکر می‌کنم جان اهلرز چنین کارهای عالی انجام می‌دهد و من از دیدن افرادی که آثار او را صرفاً به دلیل کد کمی بد تخفیف می‌دهند متنفرم.

فیل پارکرویل

استرالیا

مجدداً، لطفاً در مورد کد متا استاک با Equis Inteational تماس بگیرید.-- ویرایشگر

ERRATA: STOCHASTIC POP

من می‌خواستم بیانیه‌ای را که در مقاله S& C در آگوست 2000، "Trading Stochastic Pops" بیان کردم، تصحیح کنم. اندیکاتور تصادفی توسط جورج لین توسعه داده شد، نه جی. ولز وایلدر، همانطور که در مقاله بیان کرده بودم. متشکرم.

دیو استکلر

errata: منبع معامله گران

Floyd Himperman & Associates (همچنین به عنوان خدمات مشاوره معاملات تجاری Floyd Upperman نیز شناخته می شود) ، یک مشاوره ثبت شده ، سهواً از دسته مشاوره منابع و مشاوران منابع معامله گران خارج شد.

علاوه بر این ، در دسته مشاوران منابع بازرگانان اکتبر 2000 ، ما به طور نادرست مشاور "10 نفر برتر" را که اغلب در وب سایت منابع معامله گران مشاهده می شود ، ذکر کردیم. باید خوانده می شد:

10 مشاور برتر 1. انستیتوی موج الیوت 2. WinningDayTraders 3. Sunny Harris & Associates ، Inc. 4. Solutions Induction ، Inc. 5. DayTraders Bulletin 6. Compute-Assist ، Inc. شرکت تجارت سایبرنتیک 10. TradeStorm ، Inc.

این 10 سرویس مشاوره ای است که بیشتر در وب سایت منابع معامله گران مشاهده می شود.

Errata: Salomon Smith Baey

در مقاله اکتبر 2000 "چهره قدرت" توسط الکس سایتا ، ما نام بنگاهی را که Saitta برای آن به عنوان تحلیلگر و معاون رئیس جمهور خدمت می کند ، اشتباه کردیم. باید سالومون اسمیت بارنی را می خواند.

Errata: نوار کناری ADX

اول ، بگذارید بگویم که من یک طرفدار بزرگ S Tockks & CModities هستم و امیدوارم که شما همچنان به ارائه نمونه های اکسل ادامه دهید. اگرچه من از نرم افزار تجارت/داده دیگری نیز استفاده می کنم ، اما گاهی اوقات از طریق برخی از موارد در اکسل کار می کنم تا درک بهتری از نحوه عملکرد نشانگر داشته باشم.

در نوار کناری در محاسبه میانگین شاخص حرکت جهت (ADX) در صفحه 33 آگوست 2000 S& C ، وارد فرمولی شدم که برای H16 و H17 داده اید:

H16 IS: = SUMA (E3: E16) H17 است: = دور ((trunc ((H16- (H16/14))+E17) ، 3) ، 2)

اما وقتی این کار را کردم یک پیام خطا دریافت کردم. من همچنین سعی کردم فرمول مشابه I17 را وارد کنم و همان خطا را گرفتم.

سپس داده ها را از مثال S& P 500 شما در نوار کناری وارد کردم. به نظر می رسد که یک پرانتز بسته پس از "3" در فرمول سلول H17 (57. 52) وجود ندارد. با این حال ، هنگامی که من به فرمول وارد شدم

= دور ((trunc ((H16- (H16/14)+E17) ، 3)) ، 2)

من جواب صحیح را گرفتم ، بنابراین حدس می زنم این مشکل است. اگر چیز دیگری است ، لطفاً به من اطلاع دهید.

از کار خوبتان متشکریم، همینطور ادامه دهید.

رندی کانتل ، از طریق ایمیل

شما در مورد خطاهای موجود در نوار کناری صحیح هستید. اگر واقعیت ، پس از بررسی نوار کناری ، خطاهای دیگری را نیز در کد کشف کردم. لطفاً صفحات 119-120 این شماره را برای نوار کناری اصلاح شده در ADX ببینید. ما صمیمانه از مشکلات پشیمان هستیم.- سردبیر